Trade Republic, el rey del ahorro que busca fieles en España con su cuenta al 3%

El neobanco ha convertido a Espaa en su punta de lanza del crecimiento en toda Europa, atrapada en el reto de hacer sostenibles las pensiones pblicas

A comienzos del mes de junio una lona publicitaria anunciando una cuenta remunerada al 3% coronaba los ltimos pisos de un edificio situado a las faldas del estadio Santiago Bernabu. Su ubicacin la convirti en objeto de deseo y disputa en la encarnizada batalla que se vivi durante las elecciones (inesperadas) a la presidencia del Real Madrid entre Florentino Prez y el empresario aspirante Enrique Riquelme. Ambos pujaron por hacerse con ese punto privilegiado para publicitar su candidatura, en manos de Trade Republic, que no cedi. El lugar elegido para promocionar su nueva cuenta remunerada no era casual. Formaba parte del recorrido del Papa Len XIV que en aquellos das se encontraba de visita oficial en la capital.

Con su estrategia de ser pioneros en remunerar el ahorro sin lmites siguiendo la nueva poltica monetaria implementada por el Banco Central Europeo (BCE), Trade Republic ha abierto camino en Espaa y hoy confa en el boca a boca como una forma ms de crecer en nuestro pas, ahora que su red se cuenta por millones. Hace justo un ao Pablo Lpez Gil-Albarellos ascendi a country manager de Espaa y Portugal tras un quinquenio asumiendo distintas responsabilidades dentro de la compaa en sus oficinas de Londres. Desde este verano Grecia est tambin bajo su ala.

En estos 12 meses el neobanco de origen alemn ha superado los 2 millones de clientes en Espaa (lo hizo en abril) y el objetivo es sumar otro milln ms antes de que finalice el ao. Su cuenta remunerada al 3%, algo inaudito en nuestro pas para los bancos tradicionales en esta dcada, reconoce que ha creado tendencia y ha abierto el paso a otros pares digitales. "Ya no somos simplemente una cuenta remunerada, somos un banco con otros muchos productos", afirma Lpez Gil-Albarellos, que reconoce estar en bsqueda activa de una sede, ms grande y ms representativa, en plena zona financiera de Madrid.

Su evolucin lo respalda. "Espaa ya es el segundo pas a nivel de clientes por detrs de Alemania y tambin en trminos de activos bajo custodia, lo cual es relativamente nuevo, y hemos superado a Italia y a Francia", a pesar de ser pases de mayor tamao. La primera parte del ao ha sido clave. Se creci ms que en Alemania en trminos de nuevos clientes. Su responsable nacional prefiere no desvelar cuntos han sido desde el lanzamiento de la cuenta remunerada al 3%, pero ve "muy factible" crecer a un ritmo de captacin de "unos 130.000-140.000 clientes este ao", hasta su objetivo de tres millones de personas.

En ese aumento, reconoce que el perfil de cliente espaol, muy centrado en el ahorro, ha ayudado. "Es cierto que con esta nueva campaa es cuando hemos visto un mayor crecimiento de Trade Republic como banco principal porque, por primera vez, la gente ha entendido que no es simplemente una aplicacin de inversin, como se poda pensar inicialmente, sino que es un banco para el da", aunque an no concedan crdito como s hacen algunos de sus comparables con cantidades modestas para prstamos personales. "Es algo que se espera de nosotros, pero la realidad es que queremos entender cmo puede encajar con nuestra misin -crear patrimonio con nosotros, con un foco siempre en el largo plazo- y el crdito es lo ms antagnico (...) Estamos haciendo un ejercicio para ver qu tipologa de crdito puede tener sentido", sostiene Pablo Lpez. Tampoco aspiran a lanzar una oferta para grandes fortunas, como s han hecho algunos neobancos europeos. "Trabajamos para ofrecer la misma frmula al 100% de nuestros clientes, tengan 10.000 o 100.000 euros", y esa oferta pasa por invertir en fondos privados desde 1 euro o dar acceso a las megasalidas de la nueva era de la inteligencia artificial, como la protagonizada por SpaceX, a la que ni siquiera pudieron entrar las grandes bancas privadas en Espaa.

Realmente el cliente de Trade Republic utiliza estas funcionalidades o acude solo para depositar su dinero al 3%? Cerca del 30% de sus clientes van ms all e invierten a travs de su brker, que cuenta con herramientas ms complejas y la posibilidad de contratar en 30 bolsas diferentes desde antes del verano para conseguir el mejor precio, un producto enfocado en los traders profesionales. "Es cierto que nuestros ingresos estn siempre ligados a la utilizacin de la parte de brker porque al final la parte bancaria es gratuita, incluso perdemos dinero ahora con el 3%". De hecho, la entidad limit esta remuneracin a 50.000 euros el pasado mes de julio, despus de haber recibido grandes patrimonios atrados por esa remuneracin cuando el objetivo del banco era llegar "a mucha ms gente". A partir de esa cantidad, el resto del dinero en cuenta pasa a rentar un 2,27% anual, lo que "sigue siendo la mejor oferta del mercado", sostiene el banquero. Lo que s est muy cerca de ocurrir es la creacin de cuentas compartidas para sus clientes, antes de que finalice 2026.

Ahora bien, qu suceder cuando el BCE deje de subir los tipos de inters de nuevo -algo que se espera suceda este mismo ao- y la oferta de remuneracin deje caiga por debajo del 3%? Le preocupa perder clientes? La respuesta es no. Lpez Gil-Albarellos describe un movimiento ms transversal y profundo en la sociedad espaola, que est despertando del letargo y siendo cada vez ms consciente de "crear patrimonio" y de hacerlo en el largo plazo.

Existe una cuestin de fondo y que es comn a pases europeos como a Espaa, Alemania, Italia o Francia que es el futuro de las pensiones. "A pesar de que an muy poca gente es verdaderamente consciente de cmo funciona el sistema de pensiones en Espaa, de cmo de tensionado se encuentra, de cmo se estn realizando los pagos de todas las cotizaciones y de cmo no se est haciendo nada... la realidad que se nos viene con el contexto poltico actual nos dice que cada da que pasemos sin hacer nada provocar medidas correctoras que cada vez van a tener que ser ms amplias".

Alemania, el pas de origen de Trade Republic, aprob antes del verano una profunda reforma del sistema de pensiones pblicas para intentar hacerlo sostenible para las futuras generaciones, a pesar del malestar que ha generado entre los trabajadores. Aqu trabaja con el Ministerio de Economa para perfilar la cuenta de ahorro que tiene pensado presentar antes de que finalice el ao. Hay ideas exportables. Una de ellas es una ayuda de 10 euros al mes para las familias con menores a su cargo y el compromiso de que sean invertidos en productos de ahorro. Se trata de azuzar la conciencia crtica desde la cuna... para ir construyendo la jubilacin. Sustituir la hucha por un producto donde el dinero crezca.