Los supervisores ponen en la diana el negocio hipotecario de los grandes bancos en plena crisis de acceso a la vivienda

La batalla que han librado durante los ltimos aos por conceder crdito para la compra de casas es el origen de buena parte de las dudas de la CNMC y del Banco de Espaa

Entre la sorpresa, la perplejidad, la calma, la incomprensin y la espera. As podra definirse el estado de nimo entre los grandes bancos nacionales despus de constatar que el negocio hipotecario que desarrollan, uno de los pilares de su estrategia comercial por lo que supone para captar y fidelizar clientes, est en el objetivo de los supervisores espaoles coincidiendo con la mayor crisis de acceso a la vivienda que se ha dado nunca en el pas.

La batalla que han librado durante los tres ltimos aos por conceder crdito para la compra de vivienda es el origen de buena parte de las dudas que hay sobre el tablero. La competencia entre las entidades no slo les ha llevado a ofrecer unos precios que son los ms bajos de Europa, slo por detrs de Malta y Bulgaria, sino que esa pugna tambin activ las alarmas en los cuarteles generales de la Comisin Nacional de los Mercados y la Competencia (CNMC) y del Banco de Espaa. Aunque por motivos muy diferentes y desde perspectivas totalmente distintas: una por posible concertacin comercial y el otro por si esa competicin les ha llevado a relajar en exceso los criterios prudenciales para la concesin de financiacin.

En las entidades se analiza la situacin con cautela pero tambin con tranquilidad. Consideran que ni una cosa ni la otra concluir en actuaciones que puedan perjudicar al sector porque aseguran que en estos aos su comportamiento se ha ajustado a la normativa, sus estrategias no han descuidado la valoracin del riesgo y el problema del mercado residencial no tiene que ver con la falta de financiacin bancaria, sino con la escasez de oferta de vivienda y sus elevados precios.

As las cosas, nadie quiere pronunciarse abiertamente sobre el expediente en marcha de la CNMC. Temen, irnicamente, que sus declaraciones puedan resultar imprudentes. El regulador de la competencia sospecha que se ha podido dar colusin entre las principales entidades cotizadas del Ibex 35 y ha incoado un expediente por si las manifestaciones pblicas de sus directivos hubieran incurrido en prcticas contrarias a la libre competencia. La investigacin se dio a conocer el ltimo da de Cani Fernndez como presidenta de la CNMC, de modo que ahora ser su probable sucesor, Juan Jos Ganuza, quien tendr que llevar el proceso a trmino en un plazo mximo de 24 meses.

Entre los bancos afectados -BBVA, Santander, Caixabank, Sabadell, Bankinter y Unicaja- descartan preocupacin jurdica y aseguran que en las declaraciones de los directivos slo hay un afn por responder a las preguntas de los periodistas cuando las formulan. En las ruedas de prensa del sector es habitual preguntar por la marcha de esta rama de negocio, habida cuenta de que se trata de uno de sus principales focos y de la guerra hipotecaria que han librado durante meses.

"Los bancos damos hipotecas porque tenemos que darlas, fidelizan y evitan que el cliente se marche a otra entidad, pero en Espaa no son rentables", explican desde una de los principales grupos financieros del pas. "Se ha generado mucho ruido artificial", "no es el primer expediente que abre la CNMC y muchos se han archivado", comentan desde otras dos grandes entidades nacionales. Incluso la AEB, la principal patronal bancaria del pas, a travs de su presidenta, Alejandra Kindeln, ha salido al paso de las dudas y ha asegurado esta semana en Santander que las entidades "cumplen a rajatabla la normativa general, y en particular, la de competencia".

Lo del Banco de Espaa es diferente. El supervisor lleva casi dos aos advirtiendo de la posibilidad de establecer criterios para restringir la concesin de hipotecas y evitar la formacin de una burbuja financiera como la de 2007, pero es ahora cuando est acelerando los trabajos para concretarlos.

Se trata de un proceso que viene instigado por Europa, donde la mayora de los pases ya han incorporado medidas similares a sus sistemas financieros. Slo Espaa e Italia se resisten. Tambin otros organismos internacionales como el FMI han reclamado al regulador bancario espaol medidas concretas tras apreciar una "relajacin" en los criterios de concesin de prstamos de los bancos.

Los bancos, por su parte, niegan ningn tipo de relajacin. Por el contrario, defienden que aprendieron bien la leccin en la ltima crisis y que durante estos aos han sido muy prudentes a la hora de evaluar los criterios de riesgo de sus clientes. Alegan tambin que se venden muy pocas hipotecas por encima del 80% del valor de tasacin de una vivienda y que los niveles de morosidad estn tan contenidos que se mantienen en niveles histricamente bajos, de manera que no creen que la actuacin del Banco de Espaa vaya a concretarse en medidas reales en el corto plazo.

Para la institucin que gobierna Jos Luis Escriv es un ejercicio de funambulismo y como tal lo est abordando, porque el organismo teme que una medida que restrinja la concesin de hipotecas acabe elevando las dificultades que ya de por s tienen colectivos como los jvenes, los migrantes o las familias ms vulnerables para acceder a una vivienda en propiedad. "En caso de una eventual adopcin de estas medidas, es importante una calibracin cuidadosa y flexible que permita maximizar los beneficios en trminos de estabilidad financiera minimizando sus efectos colaterales", recoge el ltimo Informe Anual publicado hace unos das por el Banco de Espaa.

En la comparecencia de Escriv en el Congreso de los Diputados para dar cuenta de dicho informe, el propio gobernador abund en esa dicotoma. "Prximamente publicaremos una monografa sobre la posibilidad de poner lmites a criterios de concesin de hipotecas y lo vemos como un dilema, un binomio entre eficiencia y eficacia", dijo esta semana. Tambin lanz un guio de calma al sector financiero: "No tenemos previsto activar estas medidas en este momento".

En las ruedas de prensa del sector es habitual preguntar por la marcha de esta rama de negocio, habida cuenta de que se trata de uno de sus principales focos y de la guerra hipotecaria que han librado durante meses. "Los bancos damos hipotecas porque tenemos que darlas, fidelizan y evitan que el cliente se marche a otra entidad, pero en Espaa no son rentables", explican desde una de los principales grupos financieros del pas. "Se ha generado mucho ruido artificial", "no es el primer expediente que abre la CNMC y muchos se han archivado", comentan desde otras dos grandes entidades nacionales.